目前,全球草甘膦原藥產能集中在中國和德國拜耳公司。截至2022年,草甘膦的全球產能為111.5萬噸,其中,中國的草甘膦產能約為73.5萬噸,占比65.9%；德國拜耳公司全球草甘膦產能約為38萬噸,占比34.1%。

數據來源：IHS Markit

圖3- 1  全球草甘膦產能分布圖

中國的草甘膦原藥主要生產企業為福華通達等10余家公司。德國拜耳公司的草甘膦生產地主要分布在阿根廷薩拉特、巴西卡瑪薩里和圣保羅等,在歐洲、美國和亞洲等也分布有草甘膦生產裝置。

表 全球草甘膦在產產能情況(萬噸/年)

2006年之前,全球草甘膦產能嚴重不足,2006年受颶風影響,孟山都公司(現屬德國拜耳)10萬噸生產線停產,加劇了供需矛盾,2008-2009年全球草甘膦保持供應不足態勢,價格一度推漲至10萬元/噸。高額的利潤引發了中國企業對草甘膦的投資熱潮,短短幾年產能增加近一倍,到2012年全球產能達到110萬噸左右,此后草甘膦高產能、低開工率的態勢一直維持到2016年。

2015年以后,中國草甘膦已經沒有新增產能,隨著龍頭企業興發集團收購內蒙古騰龍(即現內蒙古興發),以及小產能開工持續受限,中國草甘膦集中度不斷提升。受檢修及環保監管等因素影響,中國草甘膦原藥年供給量約為60萬噸左右,而德國拜耳公司供給量約為30萬噸左右。因此目前全球的供給量在90萬噸左右,全球消費量基本保持在80萬噸左右,供需基本平衡。

從國內產能看,近年來在國家監管趨嚴背景下,大批草甘膦產能被淘汰,行業出清效果顯著,疊加2016年我國的供給側改革和2019年的“三磷”整治,草甘膦業內不達標準的中小生產企業逐漸退出市場,大企業不斷并購重組擴大市場份額,使得國內草甘膦市場集中度不斷提升。

短期來看,我國草甘膦行業供給格局趨于穩定,龍頭企業地位將進一步穩固,規模以及成本優勢顯現。